Концепция
Личный фонд — российский ответ на западные трасты и private foundations. С 1 марта 2022 года учредитель вправе при жизни передать имущество созданной им унитарной некоммерческой организации, которая управляет этим капиталом по утверждённому уставу и условиям управления в интересах выгодоприобретателей.
Наследственный фонд (ст. 123.20-1 ГК РФ) — посмертный вариант той же конструкции: его создаёт нотариус после смерти гражданина на основании завещания, в котором заранее зафиксированы решение об учреждении фонда, его устав и условия управления.
Оба института решают одну задачу — отделить юридическое владение капиталом от выгоды и задать правила преемственности, не дробя бизнес между наследниками и не оставляя его в подвешенном состоянии на полгода наследственного дела.
Откуда взялся институт
Идею «русского траста» обсуждали с 2010-х: состоятельные семьи держали капитал в зарубежных фондах Лихтенштейна и Панамы и искали способ перенести ту же логику внутрь страны. Первым в 2018 году появился наследственный фонд, но только посмертный. Закон № 287-ФЗ добавил к нему прижизненный личный фонд, заработавший с 1 марта 2022 года. Реформа августа 2024 года довела институт до ума: личные фонды вывели из-под закона об НКО, перевели регистрацию в ФНС и закрыли устав от посторонних. Эффект виден по цифрам — на начало марта 2024 года в ЕГРЮЛ значилось всего 16 личных фондов, а к концу года их стало больше 120.
Личный против наследственного
Личный фонд создаётся при жизни и по воле учредителя; он может сам быть одним из выгодоприобретателей и при жизни видеть, как работает структура. Закон требует, чтобы стоимость передаваемого имущества была не менее 100 млн рублей, — это инструмент для крупного капитала.
Наследственный фонд создаётся только после смерти и только по нотариально удостоверенному завещанию. Порога в 100 млн рублей для него нет, но и переписать его условия после открытия наследства уже нельзя: всё проектируется заранее.
Налоговый режим
Налог на прибыль фонда
Личный фонд платит налог на прибыль по льготной ставке 15% вместо общих 25%, действующих с 2025 года, — но лишь если не меньше 90% его годовых доходов пассивные: дивиденды, проценты, аренда, продажа ценных бумаг, долей и недвижимости (перечень закреплён в статье 284.12 НК). Стоит активным доходам превысить 10% — льгота теряется, и вся прибыль облагается по ставке 25%.
НДФЛ выгодоприобретателям
Выплаты выгодоприобретателям после смерти учредителя приравнены к наследству и НДФЛ не облагаются. При жизни учредителя льгота действует для него самого и близких родственников — супруга, детей, родителей, внуков, дедушек и бабушек, родных братьев и сестёр — при условии налогового резидентства РФ. Выплаты посторонним при жизни учредителя под НДФЛ уже попадают. Передача имущества выгодоприобретателям не облагается НДС.
Налог на имущество
Есть и имущественная льгота: жильё, гаражи и машино-места фонда облагаются налогом на имущество по ставке не выше 0,3%, если их кадастровая стоимость не превышает 300 млн рублей; дороже этого порога ставка повышается. Сама передача имущества в фонд учредителем налогом не облагается — она не признаётся ни реализацией, ни дарением.
Зачем создают личный фонд
Главная ценность — преемственность без хаоса. Бизнес и капитал продолжают работать под профессиональным управлением с первого дня, а не замораживаются на шесть месяцев, пока наследники оформляют права. Условия управления заранее определяют, кто, сколько и при каких условиях получает, — это защищает и от раздробления активов, и от конфликтов наследников.
Как устроено управление
У фонда два учредительных документа. Устав определяет органы управления — единоличный или коллегиальный исполнительный орган, попечительский и надзорный советы — и их полномочия перед третьими лицами. Условия управления, документ закрытый, описывают самое чувствительное: кто выгодоприобретатели, как они назначаются и в каком порядке получают доход. Выгодоприобретателем может стать любое физическое лицо или некоммерческая организация, но не коммерческая компания. После реформы 2024 года и устав закрыт от посторонних, так что состав семьи и распределение долей остаются конфиденциальными.
Личный фонд и кредиторы
Защита активов включается не сразу. Первые три года со дня создания фонд отвечает своим имуществом по долгам учредителя, а учредитель субсидиарно — по долгам фонда; в исключительных случаях суд продлевает срок до пяти лет. По его истечении кредиторы учредителя до имущества фонда уже не дотянутся. Поэтому фонд учреждают заранее, в спокойное время: переводить активы под угрозой предъявленных требований поздно. На наследственный фонд встречная ответственность не распространяется.
Фонд или зарубежный траст
Для российского резидента личный фонд снимает часть проблем зарубежных структур: его признают российские банки и суды, он не порождает вопросов о КИК и бенефициарном владельце иностранной структуры. Платой за это пока остаётся молодость института — судебная практика тонкая, а устав и условия управления приходится проектировать без оглядки на десятилетия прецедентов, как у Лихтенштейна.
🧭 Проверьте свой кейс: Навигатор наследования — какое право применяется, где обязательная доля и налоги.
Материал носит справочный характер и не является индивидуальной юридической консультацией.