Концепция
MoraBanc — третий банк Андорры (доля рынка ~19%) и самый семейный: Mora Banc Grup на 100% принадлежит семье Мора в четвёртом поколении. Тип: частный банк в семейном владении, вне биржи; рейтинг Fitch BBB– с прогнозом, повышенным до «позитивного» в июне 2025 года. Основан в 1938 году как обменная контора, банковская лицензия — с 1956 года. Председатель — Жоан Мария Нин (бывший CEO La Caixa), CEO — Льюис Алсина. Международные wealth-бизнесы с 2026 года консолидируются под брендом Mora Capital Group.
История и эволюция
В 1970 году в капитал вошёл Banco de Bilbao (будущий BBVA); в 2006 году семья выкупила его 51% и вернула полный андоррский контроль. Международная экспансия с 2008 года: США и Швейцария через структуры Boreal Capital (Цюрих, FINMA; Майами, SEC/FINRA — клиенты преимущественно из Латинской Америки). Консолидация Андорры: покупка BancSabadell d'Andorra (2021, слияние завершено в 2022-м). Затем Испания: 75%+ мадридского бутика Tressis (2024) и 100% Banco Europeo de Finanzas у Unicaja (июль 2025) — полная испанская банковская лицензия.
Итоги 2025 года: рекордные активы под управлением €20,1 млрд, прибыль €62,5 млн (десятый год роста подряд); CET1 — 20,5%; 584 сотрудника. Впервые с 2024 года международные единицы обогнали Андорру по активам.
Регулирование
- AFA — Mora Banc Grup SA (Андорра);
- Банк Испании / CNMV — Banco Europeo de Finanzas (Creand нет — у MoraBanc: BEF) и Tressis SV;
- FINMA — Boreal Capital Management AG (Цюрих);
- SEC / FINRA — Boreal Capital Management LLC и Boreal Capital Securities LLC (Майами).
Происхождение капитала и комплаенс
Нерезидентов принимают: инвестиционные счета с пакетом по источнику средств, CRS; подписание документов обычно лично в Андорре. Публичных санкций к группе не зафиксировано; контекстный эпизод: первая попытка купить Tressis в 2015 году была остановлена CNMV на фоне вмешательства в Banco Madrid — не по вине MoraBanc.
Для кого
- Клиенты крупного капитала: официальный минимум не публикуется; отраслевые оценки — от ~€500 000 (неофициально);
- латиноамериканские нерезиденты — ось Майами (Boreal, ~$3 млрд) и Цюрих;
- испанские клиенты — через Tressis и BEF;
- инвесторы в альтернативы — глобальное партнёрство с iCapital (с 2025 года) для Цюриха и Майами.
Услуги MoraBanc
Управление капиталом
- доверительное управление, включая эксклюзивные в Андорре мандаты с Goldman Sachs Asset Management; консультирование и брокеридж;
- частные рынки через iCapital.
Кредитование
- частное кредитование через Mora Private Lending (Майами); ломбардная логика под активы.
Испания
- private banking и консультирование через Tressis (с поглощением MoraWealth); банковская лицензия BEF для полного формата.
Подразделения
| Юрисдикция | Юридическое лицо | Формат и надзор | Роль для клиента |
|---|---|---|---|
| Андорра | Mora Banc Grup SA | банк, AFA | главный букинг-центр |
| Швейцария | Boreal Capital Management AG, Цюрих | управляющий, FINMA | мульти-кастоди управление; депозитов нет |
| США | Boreal Capital Management LLC / Boreal Capital Securities LLC, Майами | SEC / FINRA | латиноамериканские клиенты (~$3 млрд) |
| Испания | Banco Europeo de Finanzas + Tressis SV | банк, Банк Испании; советник, CNMV | домашний private banking (~€7 млрд у Tressis) |
Прямых точек в Мексике и на Ближнем Востоке нет; Латинская Америка обслуживается из Майами.
Преимущества MoraBanc
- полностью семейный контроль и десять лет роста прибыли подряд;
- свежая испанская банковская лицензия (BEF) и сильный мадридский бутик Tressis;
- американская ось через Boreal в Майами с полным SEC/FINRA-форматом;
- эксклюзивные мандаты Goldman Sachs AM для Андорры и партнёрство с iCapital.
Где не подходит
- клиентам, которым нужен букинг в Люксембурге или Азии, — этих точек нет;
- тем, кто ищет опубликованный порог, — минимум не раскрыт;
- состояниям ниже ~€500 000 (неофициальный ориентир);
- клиентам, чувствительным к мелкому масштабу: €20 млрд — локальный размер.
MoraBanc — семейный андоррский дом, за пять лет собравший испанскую лицензию, мадридский бутик и американскую ось; для латиноамериканского нерезидента это компактная альтернатива крупным домам.
Q/A
Вход и география
Какой минимальный капитал нужен для MoraBanc?
Официальный минимум не публикуется. Отраслевые оценки называют вход от ~€500 000; точные условия согласуются индивидуально и зависят от резидентства. Подписание документов обычно проходит лично в Андорре.
Что дала покупка Banco Europeo de Finanzas?
Полную испанскую банковскую лицензию (июль 2025 года, ~€45 млн): MoraBanc вошёл в банковскую систему Испании, а Tressis добавил бутик-консультирование. Испания стала вторым домашним рынком после Андорры.
Что покрывает гарантия депозитов?
Андорра — FAGADI €100 000 на вкладчика; Испания — FGD €100 000; брокерские активы в США — SIPC. Ценные бумаги на депо остаются собственностью клиента.
Структура
Boreal — это швейцарский банк MoraBanc?
Нет: Boreal Capital Management AG в Цюрихе — управляющий капиталом с лицензией FINMA без депозитов (мульти-кастоди модель: активы лежат у кастодианов). Банковский букинг — в Андорре и Испании.
Кому принадлежит банк?
На 100% семье Мора в четвёртом поколении; председатель — внешняя сильная фигура Жоан Мария Нин (экс-CEO La Caixa), операционное руководство — CEO Льюис Алсина. BBVA вышла из капитала ещё в 2006 году.