# Пенсионные накопления при переезде: SIPP, QROPS, 401(k) и страна прибытия

> Что происходит с пенсионными накоплениями при смене резидентства: SIPP и вычеты, 25% Overseas Transfer Charge, 401(k) и IRA, IHT с 2027, режимы стран прибытия.

Author: Алёна Дунаева — юрист, Family Office (https://wiki.private.law/authors/dunaeva)
Last modified: 2026-07-30T16:59:00.000Z
Canonical: https://wiki.private.law/pensions-relocation
Topics: investments, migration
Jurisdictions: global
Semantic tags: wealth-planning, relocation

---

Релокация состоятельной семьи обычно разбирается по понятным слоям: виза, налоговое резидентство, структура владения активами, банковский контур. Пенсионные накопления попадают в этот список последними — или не попадают вовсе. Причина психологическая: пенсия ощущается отложенной на двадцать лет вперёд, тогда как визовый дедлайн горит сейчас. Но именно пенсионный «хвост» устроен так, что почти все решения по нему принимаются — или упускаются — в узком окне вокруг даты переезда, а последствия проявляются через десятилетия и уже не отыгрываются.

Механика проста и неприятна. Пенсионная обёртка — это льгота, выданная конкретной налоговой системой конкретному резиденту. Вы меняете резидентство: обёртка остаётся в старой юрисдикции, а вы оказываетесь в новой, где местный фиск не обязан признавать чужую льготу. Дальше начинается арифметика на троих: страна-источник может удерживать налог у источника, страна резидентства — облагать выплату по своим правилам, а налоговое соглашение либо разводит эти претензии, либо просто не покрывает конкретный тип выплаты.

## Британский контур: SIPP можно оставить, но он замерзает

SIPP при отъезде никуда не девается: держать его нерезидентом можно, счёт продолжает инвестироваться, льгота внутри обёртки сохраняется. Ломается вход. Право на tax relief по взносам привязано к статусу relevant UK individual — то есть к наличию relevant UK earnings, облагаемых британским подоходным. Уехали, британской зарплаты нет — права на relief нет.

Есть переходное послабление, которое часто принимают за полноценную льготу: тот, кто был резидентом UK в одном из предыдущих пяти налоговых лет и вступил в схему резидентом, может вносить до £3 600 gross в год с relief. Это не инструмент накопления, а хвост. Дальше relief заканчивается совсем, и многие провайдеры перестают принимать личные взносы: их модель построена вокруг relief at source.

Отдельный сюжет — 25% tax-free lump sum. С 6 апреля 2024 lifetime allowance заменили на Lump Sum Allowance в £268 275: до четверти пенсии можно забрать без британского налога в пределах этого потолка. Ловушка в том, что «tax-free» здесь означает «tax-free в UK». Страна нового резидентства не обязана уважать британскую квалификацию выплаты и вполне может обложить весь lump sum как обычный доход. Британская льгота и льгота страны прибытия — две разные льготы, и совпадают они редко.

## QROPS: окно, которое закрыли 30 октября 2024

Перевести британскую пенсию за рубеж можно только в QROPS — recognised overseas pension scheme, — и такой перевод облагается Overseas Transfer Charge по ставке 25% от переводимой суммы. Заряд не применяется, если выполнено одно из условий-исключений, и главное из них звучит так: участник резидентен в той же стране, где учреждена схема.

До Autumn Budget 2024 работало второе, куда более широкое исключение: перевод в схему EEA или Гибралтара при резидентстве участника в UK либо EEA. Его отменили 30 октября 2024, день в день с бюджетом. Переходное правило узкое: заряда нет, только если перевод был запрошен до 30 октября 2024 и завершён до 30 апреля 2025. Логика Казначейства — закрыть конструкцию, где британский резидент получал вторую порцию tax-free allowance, никуда не уезжая.

Практическое следствие: связка «перевожу пенсию на Мальту, живу в Португалии» перестала быть бесплатной и стоит теперь четверть капитала. Есть и отдельный лимит — overseas transfer allowance, привязанный к lump sum and death benefit allowance (£1 073 100): превышение облагается 25% даже при выполненном исключении. И заряд не финализируется в момент перевода — если в течение пяти налоговых лет вы уедете из страны, где учреждена схема, освобождение отпадает задним числом. О смене резидентства провайдера нужно уведомить в 60 дней.

## 2027: неиспользованная пенсия входит в наследственную массу

Самое крупное изменение британского пенсионного ландшафта за десятилетие, и уже не проект: норму закрепил Finance Act 2026. С 6 апреля 2027 неиспользованные пенсионные накопления и большинство death benefits включаются в наследственную массу для IHT. До сих пор пенсия была почти идеальной обёрткой для передачи капитала — вне estate, вне 40%. С 2027 это заканчивается.

Из-под нормы выведены death in service benefits, dependants' scheme pensions и продолжающиеся аннуитеты; супружеское освобождение работает как обычно. Отчитываются и платят personal representatives — с правом предписать администратору схемы удержать до 50% выплаты на срок до 15 месяцев.

Для релоцирующегося критичен второй слой — привязка к статусу long-term resident. С 6 апреля 2025 Британия перешла от домициля к residence-based тесту: LTR — тот, кто был резидентом минимум 10 из предыдущих 20 налоговых лет, и он отвечает по IHT всемирными активами. Кто под тест не подпадает — только по UK-активам, а британская пенсионная схема как раз UK-актив. То есть отъезд сам по себе пенсию из-под IHT-2027 не выводит. Добавьте «IHT tail»: после отъезда статус тянется от трёх до десяти лет. Сюжет прямо стыкуется с [трастовой развилкой](https://wiki.private.law/trusts-inheritance-tax): расчёт меняется для всех, кто планировал оставить пенсию нетронутой.

## Американский контур: счёт переезжает, льгота — нет

401(k) и IRA после переезда держать можно: провайдеры иногда закрывают счета нерезидентам по комплаенс-причинам, но налоговых препятствий нет. Ломается, как и в UK, вход: взносы требуют earned income в американской базе, а Foreign Earned Income Exclusion этот доход из базы как раз убирает. Конфликт разбирается в статье про [FEIE и foreign tax credit](https://wiki.private.law/us-feie-foreign-tax-credit).

Дальше работают обычные правила: 10% additional tax на выплаты до 59½ лет, RMD с 73 лет по traditional IRA и 401(k). Roth IRA обязательных распределений при жизни владельца не требует, а его особая договорная судьба разобрана [отдельно](https://wiki.private.law/roth-abroad-treaty). Пропущенный RMD стоит 25% excise, снижается до 10% при исправлении в двухлетнем окне.

Специфика нерезидента — удержание. Выплаты из американской пенсии нерезиденту облагаются по умолчанию 30% у источника; снизить ставку до договорной можно, подав провайдеру W-8BEN. Привычные W-4P/W-4R здесь не работают.

Самый недооценённый риск — непризнание. По OECD MTC пенсии облагаются в стране резидентства (Article 18), государственные — в стране-плательщике (Article 19). Но чтобы эта логика сработала, страна прибытия должна признать 401(k) или IRA пенсионным планом. Многие не признают: Франция даёт относительно комфортную трактовку, а Испания, Италия и Португалия, как правило, облагают распределения как обычный доход, игнорируя американскую отсрочку. Foreign tax credit смягчает, но не лечит: эффективная ставка выходит принципиально выше.

Зеркальный слой — отчётность. Иностранная пенсия для US person, как правило, отчитывается по FBAR (порог $10 000 в совокупности по всем счетам) и Form 8938 (для живущих за рубежом — $200 000/$300 000 single и $400 000/$600 000 joint). Rev. Proc. 2020-17 снял для многих tax-favored иностранных пенсий обязанность по Forms 3520/3520-A, но освобождение узкое — обусловлено лимитами взносов и местной отчётностью — и не отменяет ни FBAR, ни 8938.

## Соцстрах: стаж, который можно не потерять

Здесь логика противоположная: государства как раз договорились. У США есть totalization agreements с 30 странами; задачи две — не платить взносы в обе системы одновременно и суммировать стаж, чтобы короткие периоды не пропадали. Чтобы иностранный стаж засчитали к американскому пособию, нужно минимум шесть американских кредитов (около полутора лет работы).

В ЕС ту же роль играет Регламент 883/2004: применяется законодательство одной страны, периоды страхования суммируются, а пенсию платит каждая страна пропорционально своим годам, сравнивая pro rata с расчётом по национальным правилам и выплачивая большее из двух. Периоды короче года не сгорают — их учитывают страны с более длинным стажем.

Постсоветский контур движется в обратную сторону: Россия денонсировала Соглашение СНГ 1992 года о гарантиях пенсионных прав, и автоматический зачёт стажа между странами-участницами перестал работать. Для тех, кто [уезжал из России](https://wiki.private.law/relocation-from-russia) с накопленным трудовым стажем, это означает необходимость разбирать пенсионные права вручную — по двусторонним соглашениям там, где они сохранились.

## Страна прибытия: льгота для инвестора и льгота для пенсионера — разные вещи

| Юрисдикция | Режим для иностранной пенсии | Срок |
| --- | --- | --- |
| Portugal (IFICI) | Пенсии из льготы исключены — обычная прогрессия | — |
| Cyprus | Ежегодный выбор: 5% с суммы свыше €5 000 либо обычная шкала | бессрочно |
| Greece (ст. 5B) | 7% на весь иностранный доход | до 15 лет |
| Italy (ст. 24-ter TUIR) | 7% на весь иностранный доход, юг и малые коммуны | 10 лет |
| Spain (Beckham) | Иностранная пенсия = трудовой доход: 24%, свыше €600 000 — 47% | 6 лет |

Portugal — самый показательный разворот. В NHR 1.0 иностранная пенсия облагалась по ставке 10%, и режим прицельно собирал европейских пенсионеров. Пришедший на смену [IFICI](https://wiki.private.law/portugal-ifici) построен вокруг квалифицированных профессий: 20% на португальский трудовой доход плюс освобождение ряда категорий иностранного пассивного дохода — но пенсии в льготу не входят. Для пенсионера это не смена режима, а его исчезновение.

Кипр даёт выбор: 5% на иностранную пенсию сверх €5 000 в год (порог подняли с прежних €3 420) либо обычная шкала. Выбор делается заново каждый год: ст. 20 закона 118(I)/2002 прямо разрешает лицу «за каждый налоговый год» выбирать между режимом этой статьи и общими правилами, и реализуется он в годовой декларации. Встречающееся утверждение, что выбор пожизненный и безотзывный, тексту закона не соответствует. Считать поэтому нужно регулярно: при небольшой пенсии обычная шкала с необлагаемым минимумом выгоднее.

[Греция](https://wiki.private.law/greece-non-dom) и Италия — два «семипроцентника» с разной геометрией. Греческий режим по ст. 5B: 7% на весь иностранный доход, до 15 лет, условия — не быть греческим резидентом 5 из 6 предыдущих лет и приехать из страны с соглашением об административном сотрудничестве; заявление подаётся до 31 марта. Итальянский по ст. 24-ter TUIR: те же 7%, но 10 лет, и условия жёстче — иностранная пенсия и переезд в малый муниципалитет южных регионов. В 2026 порог населения коммуны подняли с 20 000 до 30 000 жителей.

Испанский Beckham для пенсионера работает прямо против него. По ст. 93 LIRPF импатриант считает налог по правилам IRNR — то есть только по испанскому источнику, — но с одним изъятием: вся совокупность трудового дохода, полученного налогоплательщиком за время применения режима, считается полученной на территории Испании. А пенсии по ст. 17.2 LIRPF «в любом случае» трудовой доход: там прямо перечислены и государственные пенсии, и выплаты бенефициарам пенсионных планов. Складывая одно с другим: иностранная частная пенсия у бекхемовца, скорее всего, попадает под всемирное обложение как трудовой доход — 24% до €600 000 и 47% сверх. Там, где грек или итальянец платит 7%, испанский импатриант платит 24%.

Оговорки существенные, и вопрос остаётся спорным — но спорным в квалификации выплаты, а не в ставке. Регламент (ст. 114.2.a RIRPF) выводит из-под режима доход, вознаграждающий деятельность, завершённую до переезда; к пенсиям практика этот аргумент не применяет — Pérez-Llorca прямо пишет, что пенсии по старости и выплаты из пенсионных планов считаются трудовым доходом, даже если план наполнялся взносами до приезда в Испанию. Дальше всё зависит от типа выплаты: пенсия за государственную службу по ст. 19 модельной конвенции остаётся за страной-плательщиком, а единовременный выкуп иностранного частного плана испанская практика нередко трактует не как пенсию, а как инвестиционный продукт — и тогда логика ст. 93 к нему не применяется.

## Тайминг: где на самом деле решается цена вопроса

Главная развилка — снимать до отъезда или после. Это не вопрос удобства, а выбор налоговой точки. Пока вы резидент старой страны, применяются её правила: британские 25% tax-free работают против британского налога и только против него. Стоит стать резидентом Греции или Италии — и весь lump sum попадает в местную базу, где 7% может оказаться дешевле, а прогрессия заметно дороже. Обратное тоже частое: крупный lump sum в год переезда ломает льготный режим прибытия или создаёт split-year проблему.

Второе — форма выплаты. Lump sum и аннуитет облагаются по разным статьям и часто по разным правилам соглашений: там, где регулярная пенсия уходит в страну резидентства, единовременная выплата вполне может остаться за страной-источником. Проверять нужно текст конкретного договора, а не общую логику OECD.

Третье — валюта. Пенсия, номинированная в фунтах, при жизни в евро- или долларовой зоне превращается в тридцатилетнюю необеспеченную валютную позицию. Риск не налоговый, но по величине вполне сопоставим.

И то, что нельзя откладывать вообще: уведомить провайдера о смене резидентства (для QROPS — 60 дней), подать W-8BEN американскому администратору до первой выплаты, сверить статус LTR по британскому тесту и посчитать пенсионный хвост до того, как виза получена, — а не после.

> 🍓 Пенсионный «хвост» — единственная часть релокации, где цена ошибки растянута на десятилетия, а окно для решений закрывается ровно в момент смены резидентства. Три вещи стоит проверить до переезда, а не после: не попадает ли перевод под 25% Overseas Transfer Charge (исключение для EEA и Гибралтара отменено 30 октября 2024), признаёт ли страна прибытия ваш план пенсионным и что она сделает с британским tax-free lump sum. С 6 апреля 2027 к этому добавляется IHT на неиспользованные британские накопления, от которого один лишь отъезд не спасает: британская схема остаётся UK-активом независимо от вашего резидентства.

---

## Источники

**Великобритания — QROPS и Overseas Transfer Charge**

- [HMRC PTM102200 — принципы Overseas Transfer Charge: ставка 25%, солидарная ответственность, пятилетний relevant period](https://www.gov.uk/hmrc-internal-manuals/pensions-tax-manual/ptm102200)
- [HMRC PTM102300 — условия исключения из заряда; отмена исключения для EEA/Гибралтара (запрос до 30.10.2024, завершение до 30.04.2025)](https://www.gov.uk/hmrc-internal-manuals/pensions-tax-manual/ptm102300)
- [CIPP — Autumn Budget 2024: отмена исключения для схем EEA](https://www.cipp.org.uk/resources/news/transfer-charges-exclusions-end-overseas-pensions.html)
- [abrdn Techzone — Overseas transfers in and out of UK schemes: текущий перечень исключений, overseas transfer allowance](https://techzone.aberdeenadviser.com/public/pensions/Tech-guide-overseas-transfers)
**Великобритания — взносы нерезидента и lump sum**

- [Royal London — relevant UK individual, правило пяти лет и потолок £3 600 gross](https://adviser.royallondon.com/technical-central/pensions/contributions-and-tax-relief/contributions-to-registered-schemes-for-overseas-individuals/)
- [MoneyHelper — Lump Sum Allowance £268 275 и LSDBA £1 073 100, замена lifetime allowance с 6 апреля 2024](https://www.moneyhelper.org.uk/en/pensions-and-retirement/tax-and-pensions/lump-sum-allowances-for-pensions)
**Великобритания — IHT на пенсии с 2027**

- [GOV.UK — Inheritance Tax on unused pension funds and death benefits (policy paper): дата 6 апреля 2027, исключения, роль personal representatives](https://www.gov.uk/government/publications/inheritance-tax-unused-pension-funds-and-death-benefits)
- [GOV.UK — Technical note: Inheritance Tax on pensions; охват registered и qualifying non-UK schemes, положение non-long-term residents](https://www.gov.uk/government/publications/inheritance-tax-on-pensions-technical-note/technical-note-inheritance-tax-on-pensions)
- [Mayer Brown — Finance Act 2026: IHT treatment of pension death benefits (подтверждение вступления в силу)](https://www.mayerbrown.com/en/insights/publications/2026/04/finance-act-2026-inheritance-tax-treatment-of-pension-death-benefits)
- [Royal London — long-term resident: тест 10 из 20 лет и «IHT tail» от 3 до 10 лет](https://adviser.royallondon.com/technical-central/protection-guidance/inheritance-tax-and-related-manuals/long-term-resident-and-inheritance-tax/)
**США — 401(k), IRA и отчётность**

- [IRS — RMD FAQ: возраст 73, excise 25%/10%, отсутствие обязательных распределений по Roth IRA при жизни владельца](https://www.irs.gov/retirement-plans/retirement-plan-and-ira-required-minimum-distributions-faqs)
- [IRS Topic 557 — 10% additional tax на ранние распределения из IRA до 59½ лет](https://www.irs.gov/taxtopics/tc557)
- [IRS Publication 515 — 30% удержание с US-source выплат нерезидентам, W-8BEN для договорной ставки](https://www.irs.gov/publications/p515)
- [IRS — Pensions and annuity withholding: W-4P/W-4R неприменимы к нерезидентам](https://www.irs.gov/individuals/international-taxpayers/pensions-and-annuity-withholding)
- [IRS — Comparison of Form 8938 and FBAR requirements: пороги $10 000 и $200 000/$400 000 для живущих за рубежом](https://www.irs.gov/businesses/comparison-of-form-8938-and-fbar-requirements)
- [Chamberlain Hrdlicka — Rev. Proc. 2020-17: условия освобождения от Forms 3520/3520-A и сохранение FBAR/8938](https://www.chamberlainlaw.com/assets/htmldocuments/Foreign%20retirement%20plans%20Forms%203520%20Forms%203520-A%20and%20Rev.%20Proc.%202020-17.pdf)
- [HMRC EIM75070 — общее правило договоров: пенсия облагается в стране резидентства, государственная — в стране-плательщике](https://www.gov.uk/hmrc-internal-manuals/employment-income-manual/eim75070)
**Социальное страхование**

- [SSA — Totalization agreements: 30 стран, устранение двойных взносов, суммирование стажа, минимум 6 US credits](https://www.ssa.gov/international/agreement_descriptions.html)
- [Your Europe (EC) — Регламент 883/2004 на практике: суммирование периодов, pro rata расчёт, периоды короче года](https://europa.eu/youreurope/citizens/work/retire-abroad/state-pensions-abroad/index_en.htm)
- [Коммерсантъ — денонсация Соглашения СНГ 1992 года о пенсионных гарантиях](https://www.kommersant.ru/doc/5407125)
**Страна прибытия**

- [FRESH Legal — IFICI: пенсии вне льготы, прогрессия 13–48% вместо прежних 10% NHR](https://fresh-legal.com/ifici-nhr-2-portugal-tax-guide/)
- [Immigrant Invest — IFICI: подтверждение исключения пенсий из режима](https://immigrantinvest.com/blog/portugal-ifici-regime/)
- [PwC Tax Summaries — Cyprus: 5% на иностранную пенсию свыше €5 000 (ранее €3 420), ежегодный выбор режима](https://taxsummaries.pwc.com/cyprus/individual/income-determination)
- [Cyprus Income Tax Law N.118(I)/2002, ст. 20 (cylaw.org) — «Συντάξεις από την παροχή υπηρεσιών στο εξωτερικό»: 5% сверх порога и выбор «за каждый налоговый год»](http://www.cylaw.org/nomoi/enop/ind/2002_1_118/section-sc16595bc9-1364-e637-ece1-50318dea73a0.html)
- [Constantinos Markou & Co — Кипр: выбор между 5% и общей шкалой делается ежегодно](https://www.cmarkou.com/tax/cyprus-tax-guide/individuals-rates-of-tax-in-cyprus/)
- [Amoiridis Law — Греция, ст. 5B: 7% на иностранный доход, до 15 лет, условия и срок подачи](https://www.greeklawfirm.co.uk/legal-articles-and-media-gb/greeces-7-tax-regime-for-foreign-pensioners/)
- [Taxing.it — Италия, ст. 24-ter TUIR: 7% на 10 лет, южные регионы, требование иностранной пенсии](https://taxing.it/7-per-cent-flat-tax-for-pensioners-coming-to-live-in-the-of-south-italy/)
- [IMI Daily — повышение порога населения коммуны с 20 000 до 30 000 (Law No. 34 от 11 марта 2026)](https://www.imidaily.com/europe/italys-7-flat-tax-for-foreign-pensioners-just-got-a-lot-more-interesting/)
- [Rook CPAs — признание 401(k)/IRA за рубежом: Франция против Испании, Италии и Португалии](https://rookcpas.com/moving-abroad-guides/retirement-accounts-abroad/)
- [BOE — Ley 35/2006 (LIRPF), ст. 93: вся совокупность трудового дохода считается полученной в Испании; шкала 24%/47% от €600 000](https://www.boe.es/buscar/act.php?id=BOE-A-2006-20764#a93)
- [BOE — Ley 35/2006 (LIRPF), ст. 17.2.a): пенсии и выплаты из пенсионных планов «в любом случае» относятся к трудовому доходу](https://www.boe.es/buscar/act.php?id=BOE-A-2006-20764#a17)
- [Agencia Tributaria — режим импатриантов по ст. 93: всемирный трудовой доход, прочие доходы только испанского источника](https://sede.agenciatributaria.gob.es/Sede/ayuda/manuales-videos-folletos/manuales-practicos/manual-tributacion-no-residentes/regimenes-opcionales/regimen-especial-impatriados.html)
- [Pérez-Llorca — режим Beckham: трудовой доход облагается всемирно, пенсии по старости и выплаты из пенсионных планов квалифицируются как трудовой доход](https://www.perezllorca.com/wp-content/uploads/2023/11/Perez-Llorca-Alerta-regimen-Beckham-28-11-2023.pdf)
- [BOE — Reglamento del IRPF (RD 439/2007), ст. 114.2.a): из режима исключается доход от деятельности, завершённой до переезда](https://www.boe.es/buscar/act.php?id=BOE-A-2007-6820#a114)
*Last reviewed: июль 2026*

---

## Factual claims

- Есть переходное послабление, которое часто принимают за полноценную льготу: тот, кто был резидентом UK в одном из предыдущих пяти налоговых лет и вступил в схему резидентом, может вносить до £3 600 gross в год с relief.
- Отдельный сюжет — 25% tax-free lump sum.
- Перевести британскую пенсию за рубеж можно только в QROPS — recognised overseas pension scheme, — и такой перевод облагается Overseas Transfer Charge по ставке 25% от переводимой суммы.
- До Autumn Budget 2024 работало второе, куда более широкое исключение: перевод в схему EEA или Гибралтара при резидентстве участника в UK либо EEA.
- Самое крупное изменение британского пенсионного ландшафта за десятилетие, и уже не проект: норму закрепил Finance Act 2026.
- 401(k) и IRA после переезда держать можно: провайдеры иногда закрывают счета нерезидентам по комплаенс-причинам, но налоговых препятствий нет.
- Дальше работают обычные правила: 10% additional tax на выплаты до 59½ лет, RMD с 73 лет по traditional IRA и 401(k).
- Постсоветский контур движется в обратную сторону: Россия денонсировала Соглашение СНГ 1992 года о гарантиях пенсионных прав, и автоматический зачёт стажа между странами-участницами перестал работать.