# Страхование жизни как инструмент наследования > Unit-linked полисы из Люксембурга и Ирландии как обёртка для капитала: ликвидность под налог на наследство, отсрочка налога, прямая передача бенефициарам и защита активов. Author: Мария Плотникова — юрист, Family Office (https://wiki.private.law/authors/plotnikova) Last modified: 2026-07-21T17:08:00.000Z Canonical: https://wiki.private.law/life-insurance-succession Topics: structures Jurisdictions: eu, global Semantic tags: company --- ## Истоки Идея держать капитал внутри страхового полиса выросла из англосаксонского наследственного планирования. В США состоятельные семьи десятилетиями выводят страховые суммы из-под estate tax через ILIT (Irrevocable Life Insurance Trust), в Великобритании оформляют полис «[в траст](https://wiki.private.law/trust-basics)», чтобы выплата не попала в наследственную массу. В 1990–2000-х Люксембург и Ирландия построили на этом отдельную индустрию: unit-linked полисы для международно мобильных семей, признаваемые сразу в нескольких странах. Сегодня это стандартный инструмент в арсенале [family office](https://wiki.private.law/family-office). ## Концепция Полис страхования жизни в наследственном планировании работает как обёртка (wrapper) для инвестиционного капитала. Через unit-linked полис семья держит портфель внутри страховой оболочки: доход внутри полиса растёт с отсрочкой налога, а владелец заранее фиксирует, кому и в какой пропорции уйдёт выплата при наступлении страхового случая. Активами управляет лицензированный страховщик, инвестиционную стратегию согласуют с держателем. > 🍓 Unit-linked полис — это обёртка для портфеля: налоговая отсрочка внутри полиса, прямая выплата назначенным бенефициарам и ликвидность под налог на наследство. ## Люксембург и Ирландия Эталон — Люксембург с его «треугольником безопасности» (triangle of security): активы клиента сегрегируются и хранятся в банке-кастодиане, а соглашение между страховщиком, банком и регулятором (Commissariat aux Assurances) одобряется заранее. Держателя защищает «супер-привилегия»: при банкротстве страховщика его требования удовлетворяют первыми, до прочих кредиторов. Ирландия даёт сопоставимую надёжность внутри ЕС. Обе юрисдикции выпускают полисы, признаваемые в большинстве стран и адаптируемые под налоговое резидентство держателя — французское, испанское, итальянское. ## Зачем это в наследстве Во-первых, ликвидность: выплата по полису даёт наследникам живые деньги, чтобы закрыть налог на наследство (IHT, estate tax) и не распродавать в спешке бизнес или недвижимость. Во-вторых, скорость — сумма идёт назначенному бенефициару напрямую, минуя [probate](https://wiki.private.law/multi-jurisdiction-wills); трансграничное наследство через probate тянется месяцами, а иногда годами. > ⚙️ Бенефициаров и структуру полиса согласуют с обязательной долей и налоговым резидентством. В одних странах выплата вне наследственной массы, в других учитывается в ней; это решается на этапе оформления. ## Налоговая логика > 🔗 По теме > [Наследственное планирование](https://wiki.private.law/succession-planning) · [Трасты и налог на наследство](https://wiki.private.law/trusts-inheritance-tax) · [Налог на наследство и US-situs](https://wiki.private.law/us-estate-tax) · [PPLI](https://wiki.private.law/ppli) · [Universal Life (Сингапур)](https://wiki.private.law/universal-life-singapore) · [Premium Financing (Сингапур)](https://wiki.private.law/premium-financing-singapore) Внутри полиса инвестиционный доход обычно не облагается до выплаты — это легальная отсрочка. При выплате налог зависит от страны держателя и бенефициара, и в ряде юрисдикций полис даёт прямую льготу по налогу на наследство. Прозрачности это не отменяет: полисы с выкупной стоимостью (cash value insurance contracts) попадают под CRS и автоматический обмен, поэтому баланс и доход видны налоговым органам. ## Как это выглядит по юрисдикциям ### Франция Французская assurance-vie — образец льготного режима. По статье 990 I CGI суммы по премиям, внесённым до 70-летия страхователя, освобождаются от налога в пределах €152 500 на каждого бенефициара; сверх лимита — 20% до €700 000 и 31,25% дальше. Премии после 70 лет попадают под статью 757 B: общий вычет €30 500 на всех бенефициаров, далее обычная шкала наследования, при этом накопленный инвестиционный доход не облагается. ### Италия В Италии выплата по полису страхования жизни не входит в наследственную массу и освобождена от налога на наследство (imposta di successione) — независимо от суммы и бенефициара. Основание — статья 1920 Гражданского кодекса: право бенефициара возникает напрямую к страховщику, а не как переход mortis causa. Инвестиционный доход по unit-linked полису при этом может облагаться итальянским подоходным налогом. ### Великобритания Британский классический приём — полис, оформленный «в траст». Тогда выплата не входит в estate и не облагается [IHT](https://wiki.private.law/trusts-inheritance-tax) (40% сверх nil-rate band в £325 000, плюс residence nil-rate band £175 000; обе планки заморожены до апреля 2031). Полис в трасте уходит бенефициарам сразу, без ожидания probate. С 6 апреля 2025 Британия перешла от домициля к тесту долгого резидентства: под мировой IHT попадает тот, кто был налоговым резидентом 10 из последних 20 лет. ### США В США выплата по страхованию жизни не облагается подоходным налогом, но входит в налогооблагаемую наследственную массу, если у застрахованного остались «incidents of ownership» над полисом (§2042 IRC). Решение — тот самый ILIT: полисом владеет безотзывный траст, и сумма уходит мимо estate. С 2026 года федеральный вычет по estate и gift tax зафиксирован на уровне $15 млн на человека (закон One Big Beautiful Bill, индексируется на инфляцию), сверху — ставка 40%. Для нерезидентов с [US-situs активами](https://wiki.private.law/us-estate-tax) вычет несопоставимо мал, порядка $60 000, и здесь полис помогает закрыть неожиданный счёт. > 🧭 Полис подбирают под налоговое резидентство держателя и бенефициаров: люксембургская или ирландская оболочка адаптируется под французский, итальянский, британский или американский режим. Поэтому юрисдикцию, структуру и список бенефициаров фиксируют до уплаты первой премии. ## Россия: выгодоприобретатель и НДФЛ Для российского права выплата по личному страхованию идёт назначенному выгодоприобретателю напрямую и в наследственную массу не входит (ст. 934 ГК РФ) — механика близка к западному полису «в траст». По налогам: выплаты по договорам добровольного страхования жизни сроком от пяти лет облагаются НДФЛ только в части дохода, превышающего внесённые премии, увеличенные на среднегодовую ключевую ставку ЦБ (ст. 213 НК РФ). Иностранный unit-linked полис у российского резидента виден через CRS, а [наследование по закону](https://wiki.private.law/russian-intestate-succession) задаёт очерёдность наследников, если выгодоприобретатель не назначен. Налогообложение через [КИК](https://wiki.private.law/trust-taxation-russia-cfc) к самому полису обычно не применяется, но каждую структуру проверяют индивидуально — под конкретного страховщика, наполнение полиса и объём прав держателя. ## Эволюция Тридцать лет назад полис ценили в том числе за непрозрачность. CRS и автоматический обмен это закрыли: оболочка осталась удобной для отсрочки налога, прямой передачи капитала и ликвидности под наследство, но как инструмент сокрытия она больше не работает. Налоговые органы оспаривают «лобовые» схемы без экономического смысла, поэтому современный полис строят с реальной страховой составляющей и аккуратной привязкой к резидентству. На этом фоне PPLI (private placement life insurance) и unit-linked обёртки остаются растущим сегментом управления частным капиталом. > 💡 Полис работает в связке с завещанием, трастом и фондом: завещание распределяет активы, траст или фонд управляет ими вдолгую, а полис даёт мгновенную ликвидность в момент передачи. > ⚠️ При некорректной структуре выплату включат в наследственную массу и обложат налогом наравне с остальными активами. Юрисдикцию полиса, бенефициаров и налоговый режим согласуют заранее — до уплаты первой премии и с учётом обязательной доли. **🧭 Проверьте свой кейс**: [Навигатор наследования](https://wiki.private.law/succession-planning) — какое право применяется, где обязательная доля и налоги. Материал носит справочный характер и не является индивидуальной юридической консультацией. --- ## Источники - [GOV.UK — налог на наследство](https://www.gov.uk/inheritance-tax) - [GOV.UK — налог на наследство: дарение](https://www.gov.uk/inheritance-tax/gifts) - [IRS — налог на наследство (estate tax)](https://www.irs.gov/businesses/small-businesses-self-employed/estate-tax) --- ## Factual claims - В США выплата по страхованию жизни не облагается подоходным налогом, но входит в налогооблагаемую наследственную массу, если у застрахованного остались «incidents of ownership» над полисом (§2042 IRC).